|
天相投顧分析師認(rèn)為，太原重工產(chǎn)品的下游行業(yè)需求旺盛，公司整體處于上升通道，訂單穩(wěn)定充足，且外部政策環(huán)境良好。預(yù)計(jì)2008-2010年公司每股收益分別為1.34元、1.83元和2.04元。維持"增持"評(píng)級(jí)。
公司正處于整體上升的通道，未來發(fā)展可看好。太原重工是我國重型機(jī)械行業(yè)的龍頭，主要產(chǎn)品為起重機(jī)、軋鍛設(shè)備、挖掘機(jī)等，主要為冶金、能源、交通等行業(yè)提供成套設(shè)備，公司連續(xù)3年業(yè)績高速增長，07年全年共實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入47.25億元，同比增長百分之34.61；歸屬于母公司所有者凈利潤2.82億元，同比增長百分之249.48。
訂單充足，主要產(chǎn)品繼續(xù)保持高增長。公司07年末就已經(jīng)把08年的訂單安排完畢，其中出口訂單10-15億元。總體上，研究員預(yù)計(jì)公司08年將有望實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入61億元左右，綜合毛利率水平基本維持在07年的百分之15-16的水平。
增發(fā)項(xiàng)目等待批復(fù)。其中，臨港項(xiàng)目主要生產(chǎn)造船門機(jī)、港口機(jī)械和橋門式起重機(jī)等大型起重運(yùn)輸設(shè)備，以及2-5兆瓦海陸用大型風(fēng)電設(shè)備，項(xiàng)目建設(shè)期為3年，估計(jì)1年半就會(huì)形成產(chǎn)能，貢獻(xiàn)業(yè)績。大型鑄鍛件技改項(xiàng)目新增鑄件產(chǎn)量5萬噸和鍛件6.5萬噸，新增125MN水壓機(jī)，建設(shè)周期2年半。上述兩個(gè)項(xiàng)目規(guī)模巨大，建成以后大約相當(dāng)于再造一個(gè)太原重工。
|
